Ces dernières années, le monde a été confronté à une série de chocs aggravés: sécheresses, inondations, incendies de forêt, cyclones et, plus récemment, une pandémie mondiale qui a fait plus de 3,3 millions de morts – certaines estimations indiquent même jusqu’à 13 millions de morts. Même si la pandémie passera (éventuellement), le prochain défi mondial est déjà sur nous. Les chocs climatiques devraient augmenter en fréquence et en gravité.
L’agriculture, qui reste le secteur le plus important dans de nombreux pays pauvres, est directement affectée par les chocs climatiques. En plus de menacer la sécurité et la stabilité alimentaires mondiales, ces chocs peuvent paralyser les moyens de subsistance, perturber les chaînes de valeur et même saper la stabilité macroéconomique. Les chocs climatiques ont provoqué une importante volatilité budgétaire ces dernières années et aggravé les problèmes de corruption. L’assurance agricole peut être un antidote à ces risques: elle atténue les risques des prêts au secteur agricole en permettant le remboursement des prêts, réduit la volatilité budgétaire des dépenses fiscales liées à l’agriculture en transférant le risque climatique au secteur privé, augmente l’espace budgétaire pendant les années de choc, et stimule la croissance du secteur agricole, ce qui peut libérer le potentiel de création d’emplois. Cela peut même réduire les risques de fuites budgétaires et de corruption.
Le cas de la politique publique
Mais l’assurance agricole souffre de défaillances du marché et d’asymétries d’information qui nécessitent l’intervention du gouvernement pour atteindre l’échelle et la durabilité (voir «Soutien gouvernemental à l’assurance agricole» par Olivier Mahul et Charles Stutley). Les asymétries d’information surviennent lorsque les agriculteurs comprennent mieux leur profil de risque que les compagnies d’assurance, ce qui introduit des possibilités d’antisélection et d’aléa moral. Les compagnies d’assurance ont besoin de données de rendement de haute qualité pour contrôler et souscrire des produits. Étant à la fois non rivales et excluables, les données sur les rendements sont un bien public, nécessitant une intervention du gouvernement pour éviter la monopolisation. En outre, si les compagnies d’assurance s’occupent de gérer les risques, elles ont souvent un appétit limité pour agricole risque compte tenu de son exposition à des pertes catastrophiques dues à des événements uniques. Cela conduit à un rationnement de l’exposition, voire à un refus de souscription des risques agricoles par les compagnies d’assurance. Enfin, les agriculteurs ont souvent de faibles niveaux de sensibilisation financière nécessitant un soutien public pour les programmes d’éducation financière.
Figure 1. Une justification simple de l’intervention gouvernementale
Source: Auteurs
Réussites
Il existe de nombreux exemples où les gouvernements, en partenariat avec le secteur privé, ont utilisé l’assurance agricole pour gérer les impacts financiers des chocs climatiques et pour soutenir la croissance du secteur agricole. En voici trois – avec beaucoup d’autres dans le livre référencé ci-dessus. D’abord l’Inde, où le gouvernement voulait augmenter la productivité des petites et moyennes exploitations. Étant donné que ces agriculteurs n’ont pas pu accéder au crédit en raison de la faiblesse des garanties, cet investissement a ralenti. Dans l’État du Gujarat, le gouvernement a lancé un programme d’assurance agricole public-privé appelé le système complet d’assurance-récolte de l’Inde, où l’assurance agricole subventionnée servait de garantie pour le crédit. Cela a augmenté le flux de crédit aux agriculteurs, à la fois en termes de couverture et de taille, de 19 pour cent à 27 pour cent du portefeuille de crédit. Ce programme a inspiré un programme national, bien que les agriculteurs indiens continuent de se heurter à des obstacles majeurs pour assurer leurs récoltes.
Au Kenya, la fourniture de secours aux agriculteurs représentait une fuite budgétaire constante. On estime que la sécheresse catastrophique de 2008-2011 a eu un impact global de 12 milliards de dollars, soit environ 11% du PIB de 2011. Dans le cadre de la réponse, le gouvernement a adopté une stratégie nationale de financement des risques de catastrophe, dans le cadre de laquelle un programme d’assurance agricole mis en œuvre en partenariat avec le secteur privé cible les agriculteurs vulnérables (ce document de projet de la Banque mondiale fournit des détails). L’assurance est groupée avec des intrants de haute qualité et vendue aux agriculteurs sous forme de package. En contrepartie de la prime, si les pluies échouent, l’assurance les indemnise pour les pertes. Si les précipitations sont bonnes, elles obtiennent des récoltes exceptionnelles. Les paiements sont effectués via l’argent mobile, ce qui augmente la vitesse et la transparence de l’aide humanitaire et favorise l’inclusion financière en donnant accès à l’épargne. Plus d’un demi-million d’agriculteurs sont désormais protégés dans le cadre du programme, qui renforce la résilience financière des agriculteurs et des chaînes de valeur liées à l’agriculture aux chocs, tout en protégeant le gouvernement de la volatilité budgétaire en transférant une partie du risque sur les marchés privés.
Au Kenya comme en Inde, les gouvernements ont fourni un soutien pour la collecte de données pour concevoir les produits d’assurance, ainsi que le cofinancement des primes pour réduire le coût pour les agriculteurs et inciter les compagnies d’assurance à étendre la couverture.
Enfin, l’assurance agricole peut réduire la corruption et les fuites budgétaires. En février 2021, le président Ramaphosa d’Afrique du Sud a identifié la corruption comme l’un des obstacles les plus graves au développement de l’Afrique du Sud. Dans le modèle actuel, après la déclaration d’un «état de catastrophe», des paiements sont effectués du Trésor national aux provinces et aux municipalités, puis aux agriculteurs, ouvrant plusieurs canaux de fuite fiscale. Avec l’assurance agricole, les compagnies d’assurance versent directement les sinistres aux bénéficiaires en cas de chocs. Les paiements sont effectués sur les comptes bancaires des bénéficiaires ou sur leurs comptes d’argent mobile, ce qui réduit à la fois les retards et les détournements.
Un instrument fiscal pour l’époque
Avec une aide fiscale époustouflante de 16 billions de dollars fournie aux pays du monde entier et le déploiement des vaccins à travers le monde, les bilans publics sont trop faibles pour soutenir la reprise. Les volatilités budgétaires résultant des chocs climatiques pourraient très bien conduire à un surendettement de nombreux pays ou pire. L’assurance agricole offre un moyen de réduire la volatilité, de renforcer la résilience et de soutenir la croissance de la productivité dans le secteur agricole – un secteur qui fournit des moyens de subsistance à des milliards, la sécurité alimentaire à tous et la stabilité à des économies entières. Avec l’aggravation des chocs, l’utilisation de solutions d’assurance innovantes est plus importante que jamais.
