Dans l’analyse de l’industrie énergétique de cette semaine, nous examinons la croissance prévue de la production de gaz naturel liquéfié aux États-Unis, l’impact des inondations en Colombie-Britannique sur les opérations de pipeline au Canada et les craintes d’une interruption de l’approvisionnement en gaz naturel en Europe.
Croissance attendue des exportations américaines de GNL
Après avoir traîné à la troisième place depuis 2020, les États-Unis devraient devancer l’Australie et le Qatar et prendre la tête du premier exportateur mondial de gaz naturel liquéfié en 2022, selon le Administration américaine de l’information sur l’énergie.
L’augmentation attendue de la capacité de GNL aux États-Unis est en grande partie due à l’achèvement de deux projets d’installation : l’amélioration de la capacité de production de l’installation d’exportation de GNL Sabine Pass de Cheniere et l’achèvement de l’installation de GNL de Calcasieu Pass de Venture Global, toutes deux en Louisiane.
L’achèvement du sixième train de liquéfaction à col de la Sabine devrait ajouter 0,76 milliard de pieds cubes par jour de capacité de pointe, avec un objectif d’être opérationnel d’ici la fin de 2021. Le nouveau 18-train Aménagement Col de Calcasieu a une capacité de pointe de 1,6 Gcf/j et devrait être opérationnel d’ici la fin de 2022. Ces projets, entre autres, devraient pousser la capacité de pointe de GNL aux États-Unis à 13,9 Gcf/j, dépassant celle de l’Australie et du Qatar, qui ont des capacités de pointe de 11,4 Gcf/j et 10,4 Gcf/j, respectivement, selon l’EIA.
Une étape importante dans la réalisation de cette augmentation des exportations a été l’approbation de la Federal Energy Regulatory Commission des États-Unis plus tôt cette année. Cette approbation a permis aux installations de poursuivre leurs plans d’optimisation et d’amélioration des opérations et de créer un précédent positif pour d’autres expansions potentielles.
Le marché d’exportation du GNL et la capacité connexe sont importants non seulement pour les États-Unis, mais aussi à l’échelle mondiale, car le GNL joue un rôle majeur pour répondre aux besoins de la demande énergétique dans le monde. Limiter les exportations américaines de GNL pourrait menacer à la fois la stabilisation du marché et les objectifs d’énergie propre. Alors que de nombreuses régions du monde émergent ou connaissent encore pénuries d’énergie, la disponibilité du gaz naturel, une alternative plus propre au charbon, est impérative tant pour l’économie globale que pour l’environnement.
« Le prix du gaz naturel aux États-Unis est actuellement à un rabais sans précédent par rapport à l’Europe et à l’Asie, où les prix spot du GNL se sont négociés au-dessus de 25 $ et 30 $ par MMbtu, respectivement », selon IHS Markit. Une augmentation de la capacité et de la capacité d’exportation des États-Unis devrait contribuer à stabiliser le marché à l’échelle mondiale et à réduire davantage les prix au niveau national, car elle soutient l’investissement continu dans l’approvisionnement.
Exploitation des pipelines canadiens à la suite des inondations
Le chef de l’exploitation du pipeline Trans Mountain a annoncé cette semaine que le pipeline canadien ne devrait pas reprendre ses activités à pleine capacité avant la fin janvier au plus tôt, après sa fermeture par mesure de précaution le 14 novembre en raison d’inondations dévastatrices dans sud de la Colombie-Britannique. En tant que seul système de pipelines fournissant du pétrole de l’Alberta à la côte ouest du Canada, les conséquences des inondations sur l’approvisionnement en carburant ont mis en évidence le fragile équilibre entre la lutte contre le changement climatique et la garantie de la sécurité énergétique alors que la transition énergétique s’accélère.
Trans Mountain transporte environ 300 000 barils de pétrole par jour d’Edmonton à Burnaby et fournit 90 % du carburant nécessaire dans le Lower Mainland, ainsi qu’environ un tiers du volume aux raffineries de l’État de Washington. Il a été fermé pendant 21 jours, la période la plus longue des 68 ans d’histoire du pipeline, et fonctionne actuellement à 75 % de sa capacité après son redémarrage le 5 décembre.
Après de fortes pluies catastrophiques qui ont frappé certaines parties de la Colombie-Britannique en novembre et détruit des routes, des ponts et des maisons, la décision a été prise de fermer le pipeline pour évaluer les dommages potentiels. Trans Mountain estime que les coûts directs de la fermeture se chiffrent à des dizaines de millions de dollars. Avec environ six millions de barils de pétrole non expédiés au cours de cette période, le gouvernement provincial a mis en place une ordonnance de rationnement de l’essence limitant les conducteurs de véhicules non essentiels à 30 litres par plein, qui a été levée le 14 décembre.
La raffinerie Parkland de Burnaby transforme jusqu’à 55 000 barils de brut par jour en essence et a interrompu ses opérations le 23 novembre en raison d’un manque d’approvisionnement de Trans Mountain. On estime que la capacité de son réservoir de stockage de 1,6 million de barils était presque vide avant le redémarrage de Trans Mountain.
Les inondations et autres catastrophes climatiques en Colombie-Britannique cette année ont été « suralimentées par le changement climatique d’origine humaine », a rapporté le Washington Post en novembre. À l’approche de 2022, les entreprises devront évaluer comment équilibrer la réduction des émissions de gaz à effet de serre avec les besoins mondiaux de sécurité énergétique. Cette a également été récemment mis en évidence par les efforts du président américain Joe Biden pour augmenter l’approvisionnement en pétrole dans le pays et baisser les prix de l’essence pour soutenir la reprise économique, et la pénurie de gaz naturel en Europe et en Asie.
Le manque d’accès aux carburants entravera non seulement la reprise économique après la pandémie, mais perturbera également les chaînes d’approvisionnement et la capacité de l’économie actuelle du Canada à fonctionner. Étant donné que l’infrastructure pour remplacer les carburants par des énergies renouvelables est encore loin de plusieurs années ou décennies, la méthode la moins destructive dans l’ensemble pour lutter contre le changement climatique consiste à investir dans des technologies de réduction des émissions pour la production de combustibles fossiles, telles que capture de carbone.
Tensions géopolitiques et approvisionnement en gaz naturel de l’Europe
Une grande partie de l’Europe dépend de la Russie pour le gaz naturel, et les craintes d’une rupture d’approvisionnement au milieu du renforcement militaire le long de la frontière russo-ukrainienne ont intensifié la hausse des prix de cette semaine, initialement motivée par des prévisions météorologiques froides.
La Russie fournit environ 40 % des importations européennes de gaz naturel. Les approvisionnements en gaz existants en provenance de Russie atteignent l’Europe via un gazoduc traversant l’Ukraine, ce qui est souvent menacé en raison du conflit entre la Russie et l’Ukraine.
Les tensions de longue date entre l’Ukraine et la Russie liées à la région de Crimée se sont intensifiées alors que la Russie a amassé 100 000 soldats à la frontière. Le président Biden a menacé de sanctions économiques si la Russie aggravait le conflit.
Parallèlement aux pénuries de gaz en Europe et au conflit de Crimée, se pose la question du gazoduc Nord Stream 2, un gazoduc construit par la société russe Gazprom, qui pourrait contourner les flux de gaz naturel existants dans la région. Les gouvernements, les producteurs, les consommateurs et les acteurs du marché sont fortement divisés sur la question de savoir si le gazoduc récemment construit doit être mis en service pour diversifier les routes d’approvisionnement vers l’Europe.
Les approvisionnements européens en gaz sont en baisse et menacés. La demande est forte et croissante en réponse aux prévisions météorologiques hivernales. Le déséquilibre de l’offre et de la demande a fait en sorte que les prix de référence du gaz européen s’établissent à un record de 142,77 euros par mégawattheure le 16 décembre, soit une augmentation de 42% par rapport aux prix de clôture de la semaine précédente. Nous surveillerons les réponses du gouvernement au conflit, ainsi que les bulletins météorologiques.
